Le prix des 30 millions d’actions ordinaires de classe A est nettement plus élevé que prévu.
Cerebras Systems, le fabricant de puces IA visant à rivaliser avec Nvidia, devrait lever plus de 5,5 milliards de dollars après avoir fixé le prix de son introduction en bourse aux États-Unis à 185 dollars par action.
Le prix des 30 millions d'actions ordinaires de classe A – qui devraient commencer à être négociées aujourd'hui (14 mai) sous le nom de « CBRS » sur le Nasdaq Global Select Market – est nettement plus élevé que prévu.
Début mai, une augmentation de 3,5 milliards de dollars via la vente de 28 millions d'actions entre 115 et 125 dollars chacune a été évoquée. La semaine dernière, cette estimation était passée à un produit pouvant atteindre 4,8 milliards de dollars dans une fourchette de 150 à 160 dollars par action.
Les valorisations médiatiques de l'entreprise après l'introduction en bourse se situent à environ 50 milliards de dollars.
Morgan Stanley, Citigroup, Barclays et UBS Investment Bank agissent en tant que principaux teneurs de livres pour l'offre, selon Cerebras. Mizuho et TD Cowen agissent en tant que teneurs de livres.
Needham & Company, Craig-Hallum, Wedbush Securities, Rosenblatt, Academy Securities, Crédit Agricole CIB, MUFG et First Citizens Capital Securities agissent en tant que cogestionnaires.
En février, la société était valorisée à environ 23 milliards de dollars après une augmentation de série H de 1 milliard de dollars.
Cerebras affirme construire « l'infrastructure d'IA la plus rapide au monde » et le PDG Andrew Feldman a également déclaré publiquement que son matériel exécute des modèles d'IA plusieurs fois plus rapidement que celui de Nvidia.
Cerebras est derrière WSE-3, présenté par la société comme étant la « plus grande » puce d’IA jamais construite avec ses 19 fois plus de transistors et 28 fois plus de calcul que le Nvidia B200.
Cerebras a initialement déposé une demande d'introduction en bourse en septembre 2024, mais a suscité des critiques pour sa forte dépendance à l'égard d'un seul client basé aux Émirats arabes unis, le G42 soutenu par Microsoft. En octobre suivant, elle s'est retirée d'une introduction en bourse prévue sans fournir de raison officielle.
Selon Bloomberg, l'introduction en bourse de Cerebras est la plus importante de 2026 à ce jour et a attiré des commandes pour plus de 20 fois le nombre d'actions disponibles. Cerebras a déclaré avoir accordé aux souscripteurs de l'introduction en bourse une option de 30 jours pour acheter jusqu'à 4 500 000 actions supplémentaires.
Le mois dernier, SpaceX d'Elon Musk aurait déposé confidentiellement une demande d'introduction en bourse aux États-Unis, avec des estimations du montant que cela pourrait rapporter entre 50 et 75 milliards de dollars, tandis que la valorisation de l'entreprise pourrait atteindre 1 750 milliards de dollars.
