Summit Materials a annoncé lundi que son rival Quikrete allait acquérir la société dans le cadre d'une transaction entièrement en espèces évaluée à 11,5 milliards de dollars, dans le but de capitaliser sur la demande accrue de matériaux de construction.
Le secteur a connu une augmentation des transactions en raison de l'augmentation des dépenses d'infrastructure du gouvernement américain et de la demande croissante anticipée de matériaux.
La société privée Quikrete avait présenté à Summit une offre de rachat en octobre, a rapporté Reuters.
L'offre de 52,50 $ par action du fabricant de béton représente une prime de 29,2 % par rapport au cours de clôture de Summit le 23 octobre, un jour avant que Reuters n'annonce les négociations.
Quikrete est l'un des plus grands fabricants de béton et de ciment conditionnés en Amérique du Nord.
Fondée en 1940, Quikrete, dont le siège social est situé à Atlanta, en Géorgie, est l'un des plus grands fabricants de mélanges de béton et de ciment conditionnés en Amérique du Nord.
Summit, basé à Denver, au Colorado, est un fournisseur de matériaux de construction tels que le ciment, le béton prêt à l'emploi et l'asphalte. Elle propose également des services de construction et de pavage.
Morgan Stanley et Evercore ont agi en tant que conseillers financiers de Summit, tandis que Davis Polk & Wardwell LLP a agi en tant que conseiller juridique.
Wells Fargo a agi en tant que conseiller financier de Quikrete et a fourni un engagement de financement par emprunt pour la transaction.
La clôture de l’opération est prévue pour le premier semestre 2025.
Avec des informations de Reuters.
